Perder dinheiro em investimentos já é difícil.
Mas a situação muda completamente quando o prejuízo ocorre por orientação inadequada, omissão de riscos ou conduta irregular do assessor de investimentos.
Em muitos casos, o investidor não perde por “azar do mercado”, mas sim por falha na atuação do profissional e da corretora.
Este conteúdo explica, de forma clara, quando o prejuízo pode ser considerado ilegal e o que pode ser feito para buscar a recuperação dos valores.
Quando o prejuízo deixa de ser risco e passa a ser problema jurídico
Todo investimento envolve risco.
No entanto, o que a lei não permite é que o investidor seja:
- induzido ao erro
- mal informado
- exposto a riscos incompatíveis com seu perfil
- ou tenha prejuízos agravados por condutas indevidas
Nessas situações, pode haver responsabilidade da corretora e da instituição financeira.
Principais práticas abusivas de assessores que geram grandes prejuízos
Indicação de investimentos incompatíveis com o perfil (suitability)
Um dos problemas mais comuns.
O investidor, muitas vezes conservador, é direcionado para:
- operações alavancadas
- produtos estruturados complexos
- investimentos de alto risco
Sem entender o que está sendo feito.
Em alguns casos, há até manipulação do questionário de perfil.
👉 Isso viola normas da CVM e pode gerar indenização.
Promessas falsas de segurança ou proteção
Frases como:
- “a perda é limitada”
- “é uma operação segura”
- “tem proteção”
São frequentemente usadas para convencer o investidor.
Mas, na prática, o risco é muito maior — e às vezes total.
👉 Quando a realidade não corresponde ao que foi prometido, há falha grave de informação.
Ocultação ou atraso na informação sobre prejuízos
Outro padrão recorrente:
- o investidor não é informado imediatamente sobre perdas
- prejuízos são minimizados ou omitidos
- novas operações são feitas para “tentar recuperar”
Resultado: o dano aumenta com o tempo.
👉 Isso pode caracterizar agravamento indevido do prejuízo.
Operações sem autorização clara do cliente
Situações comuns:
- decisões tomadas sem consentimento formal
- autorizações genéricas ou induzidas
- execução de ordens sem compreensão do cliente
👉 Sem autorização válida, a operação pode ser considerada irregular.
Giro excessivo de carteira (churning)
O assessor realiza diversas operações sem estratégia real, apenas para gerar comissão.
Consequências:
- aumento de custos
- decisões prejudiciais
- redução do patrimônio
👉 Trata-se de abuso de confiança e conflito de interesses.
Conflito de interesses oculto
Nem sempre o assessor recomenda o melhor investimento.
Em muitos casos, ele prioriza produtos que:
- pagam mais comissão
- são mais vantajosos para a corretora
Mesmo sendo piores para o cliente.
👉 A falta de transparência aqui é juridicamente relevante.
Uso de alavancagem sem explicação adequada
A alavancagem pode multiplicar ganhos — mas também perdas.
Muitos investidores:
- não sabem que estão alavancados
- não entendem o risco real envolvido
👉 Isso pode gerar prejuízos rápidos e elevados, com responsabilidade da instituição.
Pressão para manter investimentos com prejuízo
Frases comuns:
- “não venda agora”
- “vai recuperar”
- “segura mais um pouco”
Enquanto isso, o prejuízo aumenta.
👉 Essa conduta pode configurar interferência indevida na decisão do cliente.
A responsabilidade não é só do assessor
É importante entender:
O assessor atua vinculado a uma corretora ou instituição financeira.
Por isso, em muitos casos:
- a corretora responde pelos atos do assessor
- o banco pode ser responsabilizado
- aplica-se o Código de Defesa do Consumidor
👉 Ou seja, o investidor não precisa enfrentar apenas o profissional, mas sim a estrutura por trás dele.
O ponto central: você assumiu um risco que não conhecia?
Essa é a pergunta mais importante.
Se você tivesse sido corretamente informado, teria feito aquele investimento?
Se a resposta for não, há um forte indicativo de irregularidade.
O que fazer ao identificar prejuízo causado por assessor
Algumas medidas são fundamentais:
- reunir extratos, contratos e conversas
- preservar mensagens e orientações recebidas
- evitar novas operações sem análise
- buscar orientação jurídica especializada
Cada caso precisa ser analisado com cuidado, especialmente para identificar:
- falhas de informação
- incompatibilidade de perfil
- condutas abusivas
É possível recuperar valores perdidos?
Dependendo do caso, sim.
A Justiça tem reconhecido a responsabilidade de:
- corretoras
- bancos
- instituições financeiras
Quando há falhas na prestação do serviço ou violação de deveres legais.
Mas cada situação exige uma avaliação técnica e individualizada.
Fale com um advogado especialista em fraudes e prejuízos financeiros
Se você sofreu prejuízos após seguir orientações de assessor de investimentos, é essencial entender se houve irregularidade.
O Carrillo Advogados atua exclusivamente na defesa de vítimas de fraudes financeiras e falhas de instituições bancárias e corretoras.
Uma análise jurídica pode esclarecer seus direitos e os caminhos possíveis para proteção do seu patrimônio.
Dr. Héctor Luiz Borecki Carrillo
Sócio da Carrillo Advogados